Sở Giao dịch Chứng khoán Hà Nội (HNX) vừa có thông báo về việc tạm dừng giao dịch đối với trái phiếu của Công ty Cổ phần Tập đoàn Xây dựng Tracodi (HoSE: TCD) và Công ty Cổ phần Đầu tư Thương mại Dịch vụ Gia Khang (Công ty Gia Khang).

Theo đó, trái phiếu mã TCDH2227002 của Tracodi và 2 lô trái phiếu mã GKCCH2124001 và GKCCH2124002 của Gia Khang sẽ bị tạm ngừng giao dịch kể từ ngày 20/03/2025.

HNX cho biết lý do tạm ngừng theo yêu cầu của cơ quan nhà nước có thẩm quyền thuộc trường hợp tạm ngừng giao dịch theo quy định tại Điểm b Khoản 1 Điều 12 Quy chế giao dịch trái phiếu doanh nghiệp riêng lẻ. 

Ba lô trái phiếu có lãi suất 11%/năm, do Chứng khoán Tiên Phong (ORS) làm tổ chức đăng ký, lưu ký.

Theo dữ liệu HNX, trái phiếu TCDH2227002 do Tracodi phát hành ngày 27/9/2022, kỳ hạn 60 tháng, đáo hạn vào 27/9/2027. Giá trị phát hành theo mệnh giá là 990 tỷ đồng với lãi suất coupon 11%/năm.

Tài sản bảo đảm là toàn bộ cổ phần thuộc sở hữu của các cổ đông tại CTCP Đầu tư và Phát triển Long Sơn; quyền tài sản phát sinh từ dự án Bãi Cháy thuộc sở hữu của Long Sơn; quyền sử dụng đất và tài sản gắn liền với đất thuộc dự án Bãi Cháy thuộc sở hữu của Sơn Long; các tài sản khác của tổ chức phát hành và/hoặc bên thứ ba theo thỏa thuận giữa các bên.

Công ty Long Sơn thành lập năm 2009, hiện có vốn điều lệ 150 tỷ đồng. Tính tới cuối năm 2024, Tracodi sở hữu 40,625% vốn Long Sơn. Dự án Bãi Cháy nói trên là Khu khách sạn, dịch vụ, du lịch tại phường Bãi Cháy, TP.Hạ Long, tỉnh Quảng Ninh với quy mô 3,2 ha. Dự án do công ty Sơn Long làm chủ đầu tư (được UBND tỉnh chấp thuận từ tháng 9/2016) và đơn vị phát triển dự án là Vinahud (công ty thành viên thuộc Bamboo Capital).

Trong khi đó, trái phiếu GKCCH2124001 của Đầu tư Thương mại Dịch vụ Gia Khang có giá trị 1.500 tỷ đồng, phát hành ngày 02/02/2021, kỳ hạn 60 tháng, đáo hạn vào 02/02/2026. Trái phiếu GKCCH2124002 giá trị phát hành 1.000 tỷ đồng, kỳ hạn 60 tháng từ 26/04/2021 đến 26/04/2026. 

Gia Khang cho biết, công ty sẽ dùng toàn bộ số tiền huy động được để tăng tỷ lệ sở hữu tại Công ty Cổ phần Đầu tư Thương mại Dịch vụ An Khang Land - chủ đầu tư dự án Giga City ở TP Thủ Đức.

Tài sản bảo đảm hai lô trái phiếu này là cổ phần thuộc sở hữu của các cổ đông tại CTCP Đầu tư Thương mại Dịch vụ An Khang Land; toàn bộ quyền và lợi ích phát sinh từ dự án Giga City; quyền sử dụng đất với khu đất thực hiện xây dựng dự án Giga City thuộc sở hữu của An Khang Land. Tuy nhiên, tài sản bảo đảm này cũng sẽ được chia sẻ để bảo đảm cho các nghĩa vụ của trái phiếu BOND.GKC.2021.01 do Gia Khang phát hành ngày 02/02/2021.

Trước đó vào tháng 2, HNX thông báo tạm ngừng giao dịch đối với trái phiếu HIC12103 của Công ty Cổ phần Đầu tư và Dịch vụ HELIOS và trái phiếu BCR12101 của CTCP BCG Land (BCR).

Tracodi là công ty con do Bamboo Capital nắm giữ trực tiếp 51,34% vốn điều lệ. Trong khi Gia Khang là công ty liên kết với BCG Land.

Sau biến cố Phó chủ tịch Tracodi bị khởi tố, nhiều lãnh đạo doanh nghiệp từ chức và công ty xin gia hạn ngày tổ chức đại hội cổ đông thường niên năm 2025 tới trước ngày 30/6 để sắp xếp lại nhân sự.

Ông Trần Nguyên Huân và ông Lê Thanh Tùng đã nộp đơn từ nhiệm chức thành viên HĐQT Tracodi kể từ ngày 19/3.

Ông Huân cũng từ nhiệm chức vụ Tổng Giám đốc kiêm người đại diện theo pháp luật theo nguyện vọng cá nhân.

HĐQT cũng đã miễn chức vụ Phó tổng Giám đốc phụ trách Xây dựng đối với ông Hà Chí Dũng kể từ ngày 18/3.

Bà Nguyễn Thị Thanh Hương từ nhiệm chức Phó Tổng Giám đốc điều hành. Bà Nguyễn Thị Ánh Tuyết cũng được HĐQT thông qua miễn nhiệm chức người phụ trách quản trị kiêm thư ký công ty.

Theo tìm hiểu, cả 5 lô trái phiếu bị tạm ngưng giao dịch nêu trên đều do Công ty Cổ phần Chứng khoán Tiên Phong (HoSE: ORS) làm tổ chức đăng ký, lưu ký.

Trên thị trường chứng khoán, nhóm cổ phiếu liên quan đến Tiên Phong gồm TPB (TPBank) và ORS (Chứng khoán Tiên Phong) đang chịu áp lực điều chỉnh mạnh trong một tháng qua. Theo đó, TPB đã mất 10% giá trị, trong khi ORS sụt giảm 22%, đưa cả hai về vùng giá thấp nhất trong nửa năm trở lại đây.

Nguyên nhân được cho khiến TPB và ORS giảm sâu xuất phát từ thông tin Sở Giao dịch Chứng khoán Hà Nội (HNX) thông báo tạm ngừng giao dịch các lô trái phiếu liên quan đến nhóm Bamboo Capital sau thông tin ông Nguyễn Hồ Nam - cựu Chủ tịch Bamboo Capital và bà Huỳnh Thị Kim Tuyến - Phó chủ tịch HĐQT Tradico bị khởi tố. 

Lô trái phiếu 3.000 tỷ đồng của HELIOS được Chứng khoán Tiên Phong (ORS) đăng ký lưu ký và BCG Land bảo lãnh thanh toán. Đáng chú ý, tình hình tài chính của HELIOS cũng không mấy khả quan. Doanh nghiệp này lỗ 41 tỷ đồng trong nửa đầu năm 2024, vốn chủ sở hữu giảm còn 1.959 tỷ đồng, trong khi hệ số nợ/vốn chủ sở hữu lên tới 3,5 lần, tương đương dư nợ gần 7.000 tỷ đồng.

Trong khi đó, Ngân hàng TPBank có nhiều mối liên hệ với Bamboo Capital. Theo ghi nhận, cuối năm 2021, TPBank đã cấp tín dụng hơn 1.027 tỷ đồng cho Bamboo Capital, trong đó có 132 tỷ đồng nợ vay ngắn hạn và 895 tỷ đồng nợ vay dài hạn. Sang năm 2022, dư nợ này tiếp tục tăng mạnh, cán mốc 1.900 tỷ đồng, biến TPBank là một trong hai chủ nợ lớn nhất của Bamboo Capital.

Bamboo Capital cũng từng đầu tư gần 990 tỷ đồng cổ phiếu TPB (chiếm 99% danh mục đầu tư chứng khoán của tập đoàn này) vào cuối năm 2021. 

Ngoài HELIOS, TPBank và Chứng khoán Tiên Phong còn tham gia thu xếp phát hành tới 8.150 tỷ đồng trái phiếu cho R&H Group trong giai đoạn cuối 2021 - đầu 2022. Chỉ trong quý 4/2021, R&H Group đã huy động 3.150 tỷ đồng để đầu tư vào các dự án bất động sản, trong đó không ít dự án đang bị thế chấp ngân hàng.

Báo cáo tài chính nửa đầu năm 2022 cho thấy, TPS lỗ hàng trăm tỷ đồng từ hoạt động mua bán tài sản tài chính (tự doanh). Trong đó, TPS lỗ 135 tỷ đồng từ việc mua bán trái phiếu chưa niêm yết. Riêng việc mua bán trái phiếu của Công ty Cổ phần Tập đoàn R&H đã khiến TPS lỗ gần 100 tỷ đồng.

Điều đáng nói, Tập đoàn R&H cũng đang gặp khó khăn trong hoạt động kinh doanh, làm dấy lên lo ngại về chất lượng tài sản và rủi ro tiềm ẩn với các tổ chức tài chính có liên quan.

Trước đó, UBCKNN đã ban hành quyết định về việc xử phạt vi phạm hành chính trong lĩnh vực chứng khoán và thị trường chứng khoán đối với Công ty Cổ phần Chứng khoán Tiên Phong với tổng số tiền là 250 triệu đồng.

Trong đó, phạt tiền 125 triệu đồng do vi phạm quy định về cung cấp dịch vụ tư vấn.

Cụ thể, trong các hồ sơ tư vấn phát hành trái phiếu riêng lẻ của một số công ty cổ phần chưa đại chúng năm 2022, nội dung Hợp đồng tư vấn và đại lý phát hành trái phiếu giữa Công ty và khách hàng không có thỏa thuận về đối tượng được bán trái phiếu. Như vậy, Công ty chưa tuân thủ đầy đủ trách nhiệm của tổ chức tư vấn khi cung cấp dịch vụ tư vấn trong việc rà soát việc đáp ứng đầy đủ quy định về điều kiện chào bán và hồ sơ chào bán trái phiếu theo quy định.

Đồng thời, phạt tiền 125 triệu đồng do công ty cho các khách hàng thực hiện giao dịch ký quỹ vượt quá sức mua trên tài khoản giao dịch ký quỹ của khách hàng.